刷同學(xué)
2023-11-11 22:46在信用評級調(diào)整矩陣的計算中,計算出的最終結(jié)果既是%ΔP也是credit spread對嗎?如何理解這個事呢
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1個回答
Danyi助教
2023-11-13 15:24
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同學(xué)你好,
概率加總后是總的這個債券算出來的價格變動百分比是%P,然后可以相當于債券return變化(也就是收益率的概念),這個收益率可以用YTM進行了表示。
舉個例子你可以這樣理解,價格變動了多少百分比,就相當于一個收益率的概念。比如原本是100,現(xiàn)在120,價格變動增加了20%,就相當于收益率(YTM)增加20%。
