曹同學
2023-11-18 14:58老師,開頭那里沒聽明白,這里是要在匯率波動時候賺波動的利潤,如果做成delta neutral, 那不就是沒有波動了嗎?
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1個回答
Simon助教
2023-11-18 15:29
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同學,上午好。option特征主要有這幾個,見截圖。把delta變成neutral,但是volatility依然在,所以仍能賺取波動的錢。
另外要區(qū)分期權(quán)費和payoff,delta是股價變動,導致期權(quán)費的變動幅度,現(xiàn)在delta=0,那么股票價格變化,期權(quán)費的總變化=0。而straddle是賺取的payoff。
