139****6784
2023-12-02 23:39Q2，long put為什么相當于做多了波動率來著？
所屬：CFA Level III > Alternative Investments for Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
開開助教
2023-12-04 16:35
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，
不論是long put還是long call，當其他條件不變，只有波動率變大的時候，對option的價值來說都是有好處的。因為波動率變大，一般來說未來option越可能行權(quán)，說明這個選擇權(quán)越值錢。
因此，long put就是相當于做多波動率，波動率上升，put價值上升。
如果答疑對你有幫助，【請采納】喲~。加油，祝你順利通過考試~
-
追問
那無論是short call，還是short put都相當于我認為波動率會保持平穩(wěn)？因為在我short的情況下，我不希望對方行權(quán)？可以這么理解嗎
-
追答
對的，如果是short option，那就是做空波動率，認為未來波動率會保持穩(wěn)定，這樣對方不行權(quán)，賣出期權(quán)者可以白拿期權(quán)費。
0
0
1
1
