tina
2023-12-07 14:19corner portfolio為何不考慮1 和4
為何在估計standard deviation的時候只考慮二和三組合呢？而且只選其中兩個，不選三個或者只選一個呢？是根據(jù)什么來判斷
所屬：CFA Level III > Asset Allocation and Related Decisions in Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Essie助教
2023-12-11 15:51
該回答已被題主采納
你好，因為題目中說現(xiàn)在endowment的回報率目標(biāo)是7%，這四個corner portfolio中，只有2和3一個比7%大，一個比7%小，且corner portfolio2是sharpe ratio最大的組合，所以用corner portfolio2和3來構(gòu)建組合。
現(xiàn)在計算新組合的標(biāo)準(zhǔn)差，肯定也是依據(jù)corner portfolio2和3的數(shù)據(jù)。
做這種題，都是選擇兩個組合，首先選擇sharpe ratio最大的組合，然后由于這個組合的回報率和目標(biāo)回報率不能很好的匹配，比如這里組合2的回報率是7.5%，目標(biāo)回報率是7%，那么還需要選擇一個回報率低一點(diǎn)的組合，也就是組合3，一起來構(gòu)建新組合。
0
0
0
0
