RL
2023-12-22 19:18同樣問的都是CDS Contact price, 計算為何一個有1一個沒1???
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1個回答
Simon助教
2023-12-23 11:49
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同學,上午好。
圖二計算的是CDS價格。
圖三計算的是CDS價格的變化,1可以直接消掉的。
例如
CDS Price1≈1+((Fixed Coupon-CDS Spread)×EffSpreadDur_CDS)
CDS Price2≈1+((Fixed Coupon-CDS Spread)×EffSpreadDur_CDS)
CDS price change=CDS Price2-CDS Price1,1直接可以銷掉
