穆同學
2023-12-23 22:43老師我不太明白這里resampling,風險資產(chǎn)配置高分散…都是什么意思
所屬:CFA Level III > Asset Allocation and Related Decisions in Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Johnny助教
2023-12-25 09:54
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同學你好,MVO有個缺點,就是得出的資產(chǎn)配置會過度集中于個別資產(chǎn)大類,而resampling就是把MVO和蒙特卡洛模擬結(jié)合起來,最終得出的資產(chǎn)配置結(jié)果是高度分散化的,彌補了MVO原先的缺點。但是resamplinig的缺點是風險較高的資產(chǎn)反而會被過度分散化(over-diversified),也就是矯枉過正了,原先太集中,現(xiàn)在分散過頭了。
