努同學
2024-01-01 22:25怎么理解老師說的,高相關可以抵消,低相關不能抵消?
所屬:CFA Level III > Equity Portfolio Management 視頻位置 相關試題
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1個回答
Simon助教
2024-01-04 14:41
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同學,上午好。舉個例子。
benchmark是【40%中石化,60%工商銀行】
1. 如果portfolio是【40%中石化,60%建設銀行】,那么active risk很低(和benchmark很像),因為工商銀行和建設銀行相關性很高
2、 如果portfolio是【40%中石化,60%恒瑞醫(yī)藥】,那么active risk很高(和benchmark很不像),因為工商銀行和恒瑞醫(yī)藥相關性很低
