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2024-01-02 11:21exhibit2 可以說明什么呢?
所屬:CFA Level III > Equity Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Simon助教
2024-01-03 10:12
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同學(xué),上午好。是關(guān)于第5問嗎?exhibit 2看unexplained risk,well constructed需要滿足risk efficient,active return一定下,active risk 越小越好,active risk一定下,active share越大越好。所以選X。
然后Y的unexplained rsik最大,所以不well constructed
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追問
就是題目中沒太能用的表2數(shù)據(jù),所以不知道這個(gè)表的數(shù)據(jù)可以得出什么結(jié)論,unexplained risk怎么看呢
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追答
表格2中,unexplained risk在倒數(shù)第二行,是題目直接給到的信息。
然后這張可以判斷出long short方向,例如size這個(gè)因子,X和Z都是short,Y是long
