趙同學(xué)
2024-01-09 23:10Sabanai Investimentos Case Scenario
老師請(qǐng)問(wèn)這題怎么判斷要overhedge還是not hedge呀,我記得好像某個(gè)視頻里有提到過(guò),但找不到在哪段了。如果老師記得的話(huà)告訴我我再回去翻基礎(chǔ)課視頻謝謝哦
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1個(gè)回答
Simon助教
2024-01-10 13:14
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同學(xué),上午好。
第一問(wèn):是否要對(duì)沖是比較forward rate和forcast spot rate之間,哪個(gè)更有利。forward更有利,對(duì)沖(簽forward),forcast spot rate更有利,不對(duì)沖。
持有AUD,擔(dān)心匯率貶值,做空AUD,按照f(shuō)orward是2.1523賣(mài),按照spot是2.0355賣(mài),按照f(shuō)orward更有利,所以是hedge。
持有CHF,擔(dān)心匯率貶值,做空CHF,按照f(shuō)orward是2.4641賣(mài),按照spot是2.5642賣(mài),按照spot賣(mài)出更有利,所以不hedge。
基礎(chǔ)課中,在2024年2月CFA三級(jí)智能通關(guān)計(jì)劃-基礎(chǔ)段-Managing EM Currency,第24:36開(kāi)始的example里會(huì)講解。
