方同學(xué)
2019-01-27 20:26再投資風險降低,市場利率增加,duration不是應(yīng)該減少么
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1個回答
Galina助教
2019-02-03 18:17
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首先久期的確定是期初確定的。
其次這里考慮的是coupon的情況,當coupon小,所面臨的再投資的不確定性越小,coupon 越小,久期越大。
