TTER
2024-01-27 16:56第一題,大盤股2000多只,要做full replication的難度肯定要大過(guò)小盤股啊;另外大盤股客戶的sensitivity to tracking error也要高一些。綜合這兩點(diǎn),為什么不能選小盤股指數(shù)呢
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1個(gè)回答
梁雪助教
2024-01-28 21:26
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同學(xué)你好,大盤股1000只,個(gè)數(shù)多于小盤股,但是大盤股的流動(dòng)性非常好,復(fù)制難度主要取決于流動(dòng)性,如果流動(dòng)性差買入賣出相對(duì)困難,組合不能像指數(shù)一樣及時(shí)的調(diào)整,tracking error會(huì)較高。如果流動(dòng)性好,數(shù)量多的話用量化的方法很容易實(shí)現(xiàn)復(fù)制。
