Panda醬
2019-02-03 07:24你好，原版書363頁第三題，為什么B選項不是95%最低損失是6.5million，而且5%呢？題目里是95%VaR
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1個回答
Chris Lan助教
2019-02-03 18:51
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同學(xué)你好，
VaR有兩個角度的解讀，VaR是個分位數(shù)，從顯著性的角度來看，5%的可能在一定時間內(nèi)，最小的損失是6.5M，從右邊的角度來看95%的信心，如果產(chǎn)生損失，損失不超超過6.5M（右邊來看可能有g(shù)ain，因此要說，如果發(fā)生損失，損失不超過多少）。記憶竅門是，小概率是最小損失，大概率是最大損失。
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追問
你好，這道題目中給的是95%VaR, 答案解釋是從右邊角度看，那我怎么知道從左邊角度看解釋還是右邊角度看解釋呢？難道給的概率小就從左邊看，概率大就從右邊看？
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追答
同學(xué)你好，VaR是個分位數(shù)，從左邊從右邊解讀都可以，與概論大小無關(guān)。一般來說題目會讓你判斷，幾個選項，哪個解釋是正確的，這里我?guī)湍憧偨Y(jié)一下。VaR有三個維度，一個是概率，一個是時間范圍，一個是損失值。解釋分為兩個角度，從左邊說是小概率，也是最小損失，從右邊說是大概率，也是最大損失。
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