C同學(xué)
2024-02-25 23:13老師,為什么p的計算使用的是delta t = 0.25? p不是應(yīng)該e^(r-q)t嗎?為什么不是使用t=0.5?
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1個回答
黃石助教
2024-02-26 18:23
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同學(xué)你好。這里的delta_t刻畫的是二叉樹當(dāng)中每一階段對應(yīng)的時長,而不是期權(quán)的整個期限。這里期權(quán)距離到期日還有半年(0.5),使用兩階二叉樹,則該二叉樹的每一階段都是三個月(0.25),所以delta_t = 0.25。
