kiki
2024-03-10 10:10老師好,為什么第一問計算的后面一部分-sd*delta spread 不用??0.5?前面一部分??0.5
所屬:CFA Level III > Fixed-Income Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Simon助教
2024-03-10 15:00
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同學(xué),上午好。因為公式是excess spread return = Spread0×t-spread duration×△Spread-LGD×POD×t,其中spread duration×△Spread不用考慮時間,而第一項Spread0×t,要考慮時間。
