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2024-03-21 17:05為什么不能算U和D,再算P
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
黃石助教
2024-03-22 10:14
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同學(xué)你好。都可以,這個(gè)看個(gè)人習(xí)慣了。但是你先算u和d再算p的話,求出來(lái)一個(gè)p很容易直接帶入股票二叉樹(shù)下的風(fēng)險(xiǎn)中性下股價(jià)上升的概率。但這里p是利率上升的概率,對(duì)應(yīng)債券價(jià)格下降的情況,容易選錯(cuò)。
