木同學(xué)
2024-04-03 16:48視頻2:25:52時(shí)點(diǎn),1年期為何W4不是乘以上式中102.5,而是乘以2.5?下面0.5年的同樣問題
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
黃石助教
2024-04-07 16:00
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同學(xué)你好。Bond 1在1年期的現(xiàn)金流 = $5,由Bond 3(第一年年底得到$106),Bond 4(第一年年底得到$2.5),以及Bond 5(第一年年底得到$3)來復(fù)制,故3*w5 + 2.5*w4 + 106*w3 = 5。Bond 4在第一年年底得到的是$2.5不是$102.5哈,復(fù)制Bond 1第一年年底的現(xiàn)金流必須要用其他債券同樣時(shí)點(diǎn)的現(xiàn)金流進(jìn)行計(jì)算,對于0.5年的也是同理。
