Sylvia
2024-04-23 11:04A為什么不對(duì),若with default correlation,it is positively skewed, 橫坐標(biāo)表示loss,那么極端大的損失就是分布在右側(cè)呀,哪里錯(cuò)了?
所屬:FRM Part II > Credit Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
楊玲琪助教
2024-04-24 13:18
該回答已被題主采納
同學(xué)你好,
在vasicek model中是將不符合標(biāo)準(zhǔn)正態(tài)分布的違約變量映射到符合標(biāo)準(zhǔn)正態(tài)分布的變量上去,建立的分布是違約這個(gè)變量的分布,不是損失分布,按照vasicek model映射的原理,以及為了便于違約概率的估計(jì),所以違約通常反映在分布的左邊便于用標(biāo)準(zhǔn)正態(tài)分布累積函數(shù)進(jìn)行概率估計(jì)。
希望能解答你的疑惑,加油!
