Jackson gogo
2024-04-27 15:10Q4, two-year corporate bond ,為什么不是使用一個(gè)兩年期的利率進(jìn)行折現(xiàn),而是使用2年利率折一年,然后再用1年利率折一年?
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1個(gè)回答
suzhan助教
2024-04-27 17:58
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同學(xué)你好,這道題的解析中,對(duì)于折現(xiàn)率的使用,一年期Discount rate1=spot rate1 + spread =2.25%+0.65%=2.90%; 二年期的Discount rate2 = spot rate 2 +spread = 2.70%+0.65%=3.35%,最終的公式如圖所示。 所以沒(méi)有出現(xiàn)兩年期利率折現(xiàn)一年,再用一年期折現(xiàn)一年的情況。
同學(xué)可以根據(jù)本題思路再看一遍解析加深印象,這類(lèi)題目應(yīng)該就不會(huì)再有模棱兩可的地方了。
