穆同學(xué)
2024-04-27 21:41老師,評級高用duration+凸性那個公式算價格變化百分比。評級低的用dts*spread變化百分比,就沒有凸性那個部分了對吧。
所屬:CFA Level III > Fixed-Income Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Fenton Chen助教
2024-04-27 23:46
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曉棠同學(xué),你好!
前面的公式代表的時信用利差曲線的滾動收益
DTS相關(guān)的公式是信用利差變化導(dǎo)致的債券價格的變化,一般是企業(yè)債公司債
你考試時不需要糾結(jié)這些細節(jié),一般是以計算形式進行出題。
望采納,謝謝!
