陶同學(xué)
2024-04-28 05:30這題和圖片里的題有什么區(qū)別的,為什么這個(gè)的CVA就是都提升而另一個(gè)就要一個(gè)人減少
所屬:FRM Part II > Credit Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
來(lái)源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
楊玲琪助教
2024-04-28 12:55
該回答已被題主采納
同學(xué)你好,
圖片中的題目考慮的是收付費(fèi)用的情況,所以會(huì)同時(shí)考慮CVA和DVA,相當(dāng)于考慮的是用近似法估計(jì)的BCVA的情況。需要將兩者的CVA和DVA綜合考慮,即考慮因承擔(dān)交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)而向?qū)κ质盏牟糠忠约耙驅(qū)κ殖袚?dān)風(fēng)險(xiǎn)而向自己收的部分。
而這道題是分別考察了CVA和DVA的變動(dòng)情況,與BCVA的分析是不一樣的。單獨(dú)分析CVA和DVA需要單獨(dú)去分析交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)的變化情況對(duì)CVA和DVA的影響。交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)上升,則CVA會(huì)上升,DVA同理。
希望能解答你的疑惑,加油!
-
追問
它c(diǎn)harge不也是單獨(dú)看CVA和DVA嗎,這題里不也說是CVA increase嗎
-
追答
同學(xué)你好,
圖片中的題目確實(shí)寫的不夠嚴(yán)謹(jǐn),但是選項(xiàng)中既提到了receive又提到了pay,所以考慮的應(yīng)該是雙向的。而這里這道題目則明確的說明了是CVA和DVA,說明是分開來(lái)分析的。
希望能解答你的疑惑,加油!
