雞同學(xué)
2024-04-29 03:50不是說垃圾債的yield curve由于發(fā)行時風(fēng)險最高,所以都是短期更高長期更低,并且基本都是在投資級債券曲線的上方。為什么不是C呢?
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1個回答
Simon助教
2024-04-29 14:47
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同學(xué),下午好。
C. HY的收益率曲線inversion與長期和短期的違約概率有關(guān)(如果短期違約概率高,長期違約概率低,那么就是inversion),而不是和DTS有關(guān)。而后半句,DTS適合HY bond,單獨來看是正確的。
