veronica lynn
2024-04-30 19:16老師 不太理解第5題 證券部分期末匯率是0.75?期貨部分期末匯率是0.785?視頻里老師沒有講清楚,可否解釋一下??
所屬:CFA Level III > Derivatives and Currency Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Fenton Chen助教
2024-05-01 11:42
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同學,你好!
該題目的意思是我持有一個證券,然后為了防止匯率變動又買了一個期貨產(chǎn)品,然后去計算到期后我賺錢還是虧錢
所以我持有的證券在期初和期末都是用spot rate
而期貨匯率在買賣時都是用F去進行定價的,因為期貨產(chǎn)品會隨著時間價值會遞減,市面上也沒有t=0的期貨產(chǎn)品,因為t=0的期貨產(chǎn)品就是spot rate
望采納,謝謝!
