劉同學(xué)
2024-05-01 17:30Passive的factor based說(shuō)不用做最優(yōu)化,這里active的factor based說(shuō)通過(guò)要回歸初出每個(gè)beta的系數(shù),回歸不就是最優(yōu)化嗎,所以積極被動(dòng)的factor based有什么異同
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1個(gè)回答
Simon助教
2024-05-06 15:49
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同學(xué),上午好。
首先f(wàn)actor based strategy,是把factor作為benchmark,這個(gè)過(guò)程中,選factor和決定factor權(quán)重這個(gè)過(guò)程是主觀的。
然后pasive factor strategy,就是完全復(fù)制benchmark。
而active factor strategy,就是要偏離benchmark,體現(xiàn)在因子權(quán)重和benchmark不一樣。
