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2024-05-04 16:35zero coupon久期是什么和什么相等?
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
黃石助教
2024-05-05 20:49
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同學你好。對于zero-coupon bond來說,其Macaulay duration = time to maturity。
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追問
意思是零息債的時候,麥考利久期就直接等于它的時間期限的是嗎,那如果有利息的呢?
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追答
同學你好。正確的。對于付息債券,Macaulay duration需要按照公式計算:每筆現(xiàn)金流的發(fā)生時間,以每筆現(xiàn)金流現(xiàn)值占債券價格的比重作為權(quán)重進行加權(quán)平均。
