加同學(xué)
2024-06-08 19:17這里老師先說“也是拿出一部分asset來實現(xiàn)這部分asset對liability的fully hedge”,后面又說“只能覆蓋liability的變化,只能做immunization?!边@個方法到底是什么意思呢?請再解釋下,謝謝!
所屬:CFA Level III > Asset Allocation and Related Decisions in Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Johnny助教
2024-06-11 12:03
該回答已被題主采納
同學(xué)你好,Hedging/Return-Seeking Portfolio Approach中,分為basic和variant兩種方式。如果是你截圖所示的variant形式,那就是在asset < liability時使用的,hedging portfolio在金額上無法完全cover liability,于是將其投資于高收益資產(chǎn),期望通過高收益來使得asset 最終能達(dá)到liability的金額
