50****63
2024-07-08 04:36所以這里的spread rise 10%并不是指各個bond的delta spread為10%,而是指每個bond的delta spread=原spread*10%. 老師能否總結一下考試中可能的表述方法,這種表述很容易讓人看迷糊
所屬:CFA Level III > Fixed-Income Portfolio Management 視頻位置 相關試題
來源: 視頻位置 相關試題
1個回答
婷婷助教
2024-07-08 10:33
該回答已被題主采納
同學你好,
這個EXR的考題都是相對比較直接的,
就是考察EXR≈spread0*t-EffspreadDur*Δspread-POD*LGD*t這個公式,
目前已知的考法就兩種,一種是像你所列的這種直接考察,
另一種是是給你DTS=EffspreadDur*spread,就是給你DTS,需要你自己轉化一下數據。
就這兩種考法。
祝順利通過~
-
追問
多謝!但是我想問的是考試中delta spread變化的常用表達方式,比如spread widens by 50 bps, 這里的spread rise 10%,等等 這二種表達就是完全不同的意思
-
追答
同學你好,
一般都是前者,后者幾乎不出現。注意一點就好。
祝順利通過!
