蛋同學(xué)
2024-07-08 11:57老師，請問針對A選項，exception的個數(shù)超過VaR模型預(yù)測的個數(shù)能代表VaR的置信水平設(shè)置的過高了嗎？感覺不可以吧。（看到有老師回復(fù)說把A的backtesting's confidence level改成VaR's confidence level的話，這個選項就對了）。其次就是想問一下，實際exception的個數(shù)超過預(yù)測的這種情況，和VaR的confidence level有關(guān)系嗎？我個人感覺沒什么關(guān)系吧，
所屬：FRM Part II > Market Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
黃石助教
2024-07-09 11:35
該回答已被題主采納
同學(xué)你好。
“exception的個數(shù)超過VaR模型預(yù)測的個數(shù)能代表VaR的置信水平設(shè)置的過高了嗎？感覺不可以吧?！保菏堑?，不可以。不論VaR的置信水平是多少，我們計算出對應(yīng)的預(yù)測個數(shù)，實際exception的個數(shù)都有可能超過或者少于預(yù)測的個數(shù)。一旦超過或者少于太多，那么我們就認(rèn)為模型在統(tǒng)計意義上是有問題的。
第二個問題：關(guān)系不大。但如果VaR的confidence level過高，那么對應(yīng)的風(fēng)險事件都是一些極罕見的事件，這種情況下就可能沒有exception。
0
0
0
0
