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2024-07-08 23:14excess spread的公式不應(yīng)該是spread-DTS-P*L嗎?為什么題目給了DTS還有計算?
所屬:CFA Level III > Fixed-Income Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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2個回答
婷婷助教
2024-07-09 15:40
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同學(xué)你好,
公式是EXR≈spread0*t-EffspreadDur*Δspread-POD*LGD*t
中間項并不是spread而是spread的變化,
需要將DTS/current spread求一下effective duration再計算,
要仔細(xì)審題哦。
祝順利通過~
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追問
強(qiáng)化班老師講的公式中間那項就叫DTS啊,麻煩看下
Simon助教
2024-07-11 11:49
該回答已被題主采納
同學(xué),上午好。
公式中間項是duration×△spread,和DTS=duration×spread,是有區(qū)別的。
