陰同學(xué)
2024-07-09 23:15被平滑掉的越多是指λ越大嗎?被平滑掉的不應(yīng)該是真實收益嗎,針對的不應(yīng)該是1-λ?下面這個關(guān)于var的式子該怎么理解呢?
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1個回答
Johnny助教
2024-07-10 10:29
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同學(xué)你好,平滑的程度越大,那么λ就越大,平滑會導(dǎo)致紙面上呈現(xiàn)出來的收益率的波動程度會小于實際收益率的波動。根據(jù)下方Var的公式可知,如果λ=0.8,就意味著真實的收益率方差是紙面數(shù)據(jù)顯示的收益率方差的9倍。如果λ=0,那么數(shù)據(jù)就完全沒有被平滑過,顯示出的收益率方差就是真實的方差
