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2024-07-12 18:24Q7里的均值回歸線的公式是怎么推導出來的?對于AR(n)n>1的情況下的均值回歸線公式是什么樣的?
所屬:CFA Level II > Quantitative Methods 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Huang助教
2024-07-13 17:39
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同學你好,
Xt=b0+b1Xt-1+ ?t
找到時間序列 x t的長期期望值,即均值回歸水平。所以Xt=Xt-1 = μ
μ = b0+b1*μ
μ=b0/(1-b1)
對于AR模型都能用這種思路來推導。
AR(2)模型的一般形式為:
Xt=b0+b1Xt-1+b2Xt-2+ ?t
μ=b0/(1-b1-b2)
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