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2024-07-15 10:20這道題目問(wèn)的有效久期,答案解釋直接用了普通久期計(jì)算公式,這樣不嚴(yán)謹(jǐn)吧?畢竟題目也沒(méi)說(shuō)明債券含不含權(quán)? 另外用有效久期公式,那么P大、P小、P0分別是多少?
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1個(gè)回答
黃石助教
2024-07-16 09:39
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同學(xué)你好。是的,這樣確實(shí)有些不太嚴(yán)謹(jǐn),這相當(dāng)于假設(shè)利率曲線是水平的,全部等于4%。在有效久期公式中,我們需要計(jì)算三個(gè)債券價(jià)格:一個(gè)是當(dāng)前利率水平下的債券價(jià)格,記作P0,一個(gè)是利率水平平行下移一定幅度后對(duì)應(yīng)的債券價(jià)格,記作P-,一個(gè)是利率水平平行上移一定幅度后對(duì)應(yīng)的債券價(jià)格,記作P+。
