金程問(wèn)答
感覺(jué)這里跟老師講liquidity部分有點(diǎn)矛盾。這里說(shuō)higher surplus，greater risk tolerance，但是在liquidity中講higher funded status leads to lower contribution and higher liquidity needs,所以higher surplus是higher risk tolerance+higher liquidity needs?
老師好，想請(qǐng)教一下par rate, 還是無(wú)法將 par rate 和 coupon rate 區(qū)分開(kāi)。
老師好，請(qǐng)問(wèn)key rate duration衡量的是par rate變動(dòng)，effective duration衡量的是YTM還是市場(chǎng)利率變動(dòng)啊
答題中寫(xiě)過(guò)程的情況，是需要寫(xiě)出英文表述，還是寫(xiě)出各項(xiàng)數(shù)字就可以？
請(qǐng)問(wèn)為什么是百分比呢？就是Vcall% = ZS - OAS
這道題正確答案是什么？
Receive fixed/pay floating in the steeper market and pay fixed/receive floating in the flatter market. (yield curve strategy)
如何區(qū)別over next years，in three years， from next three years，這里面的over，in，by， from等借此，分別代表的是現(xiàn)在，未來(lái)還是什么，有沒(méi)有一個(gè)整體介紹？我看這類(lèi)題挺多的，容易搞錯(cuò)
這里CNY/USD=7.3是不是表述有誤，USD/CNY=7.3,這樣的帶量綱的計(jì)算才可以得出 1USD=7.3CNY吧？
最后一句話(huà)value come early是什么意思？
為啥long barbell, short bullet可以增加convexity
Upward shift in level
這道題我用計(jì)算機(jī)算出來(lái)的FV是負(fù)2885.92，數(shù)都輸對(duì)了，為啥是負(fù)號(hào)啊？
對(duì)于y cap的標(biāo)準(zhǔn)誤就是y的標(biāo)準(zhǔn)差 不是很理解，可以請(qǐng)老師舉例說(shuō)明嗎，謝謝
請(qǐng)問(wèn)圖中表格的b0 b1的se是用來(lái)看他們的波動(dòng)大不大的嘛
程寶問(wèn)答
