老師，這題大致的做法可以寫在紙上拍個照片給我嗎？
老師，蠻煩您看下這題是不是答案錯了……我怎么做出來是5.478？
這個左邊16.047和右邊45.722是怎么計算出來的？
進階題190（百題書上的編號） 為什么volatility of forward和futures prices has no relationship to any difference? 什么是volatility？
進階題q71 (百題書上是q 187） 發(fā)div會使得股價下跌，為什么不會行權(quán)put呢？ put 不是看跌嗎？ 防止價格跌破預(yù)期 才有的一種保護工具嗎？
這里算FCFE是用FCFF-Interest（1-t）-NB，這里說是因為債權(quán)人收到的利息也要交稅所以才用I*（1-t），但是從公司的角度來看，從公司自由現(xiàn)金流里面給出去的是interest，那不是減掉的也應(yīng)該是interest么？（那部分利息的稅算是交給稅務(wù)局的，也算我總FcFf里面減少的?。?
slide 16-21 哪里說明了頭18年的利率是5%？
老師，72題為什么不選A？
24.解釋，答案的看不懂，我的理解是不是應(yīng)該選a嗎，D Gap 指的就是ri risk 和market price risk相抵消，這樣理解有錯嗎，解釋謝謝
第18題答案看不太懂
14.解釋，知識點還有答案，謝謝
額外報酬那條，是只有金錢算嗎，其他好處算不算
請問第一個Div_paid公式是不是有誤？該有個負(fù)號吧： -Div_paid=-Div_dec+delta_Div_payables？ 否則一般根據(jù)R/E的BASE公式，Div_dec算出來是負(fù)數(shù)，ppt里的公式算出來Div_paid是也是負(fù)數(shù)帶入CFF公式就變成減一個負(fù)數(shù)相當(dāng)于加上正數(shù)了，div_paid都付出去了應(yīng)該減少cff呀？ 煩請指教，謝謝。
為什么選A
老師你好，IRS的計算原理清楚了。 我們要掌握fixed leg 每一期的C的計算方法。公式也都清楚。 但是從另一個角度考慮，本金100塊，確定好的固定利率是10%，我只需要每期支付固定2.5元就好了啊。 我知道這種想法不對，但是又不知道哪里不對。
程寶問答
金程問答