全部 >
信用風(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)險(xiǎn)(xiǎn)(xiǎn)(xiǎn)(xiǎn)(xiǎn)(xiǎn)
你好，關(guān)于信用債的超額收益的問題，第一項(xiàng)SPREAD0本質(zhì)上是利率的變化，但是第二項(xiàng)是由于利率變化所導(dǎo)致的價(jià)格的變化，雖然整體都是以%為單位的，但是概念上可以直接加減嗎？感覺有點(diǎn)對(duì)不上。
B選項(xiàng)：分類為以公允價(jià)值計(jì)量，且其變動(dòng)計(jì)入其他綜合收益的金融工具（SPPI+FVOCI），如果沒有對(duì)其信用風(fēng)險(xiǎn)敞口進(jìn)行套期，而是直接將該金融工具處置掉了，比如賣掉了，之前計(jì)入其他綜合收益的公允價(jià)值變動(dòng)轉(zhuǎn)出，計(jì)入當(dāng)期損益還是留存收益？
老師，不是說理想的參考利率可以作為借貸利率的基準(zhǔn)嗎？那么是ois不符合這個(gè)標(biāo)準(zhǔn)才不是理想的參考利率，還是就沒有可以作為借貸利率基準(zhǔn)的理想利率的存在，因?yàn)榭偸怯?i class="highlight">信用風(fēng)險(xiǎn)的存在？
真題的2012年的Q1題目的第E問，從題目中的表述沒有找到，說他的工資是與公司的信譽(yù)有關(guān)的？但是答案在分析說收入風(fēng)險(xiǎn)的時(shí)候以及后面提到的更類似是公司ABS的時(shí)候都提到了他承擔(dān)公司的信用風(fēng)險(xiǎn)
原版書課后題第388頁第9題。B選項(xiàng)不就是情景分析是多個(gè)變量同時(shí)變動(dòng)的優(yōu)點(diǎn)嗎？怎么不選b呢？ 需選項(xiàng)只評(píng)價(jià)信用評(píng)級(jí)下調(diào)，僅評(píng)價(jià)一個(gè)因素，用敏感度分析不就好了嗎？？
請(qǐng)教老師: 若預(yù)期違約相關(guān)性增加，投資者追求安全資產(chǎn)，買入高等級(jí)債券才對(duì)啊，否則買入低等級(jí)債券又賣出高等級(jí)債券會(huì)增加風(fēng)險(xiǎn)。若預(yù)期違約相關(guān)性下降，應(yīng)該買入低等級(jí)債券搏取高收益，進(jìn)行信用挖掘。
collateral is subtracted from the notional amount of the asset swap"，這句話的意思是：swap的面值 = 未違約的抵押品的價(jià)格么？英文版的答案解析里說如果沒有扣減違約抵押品價(jià)值，就對(duì)沖了信用風(fēng)險(xiǎn)，怎么理解呢？
請(qǐng)問，問題1：CLN中，銀行面臨的交易對(duì)手信用風(fēng)險(xiǎn)是零，對(duì)嗎？問題2：投資者買入CLN后，它的投資款是不是全部用來買note了？問題3：投資者的最大損失金額，是不是就是用來買note的那部分資金？
信用債只需要考慮spread變動(dòng)帶來的影響嗎？無風(fēng)險(xiǎn)利率變動(dòng)應(yīng)該也對(duì)其有影響吧，總ytm不就是無風(fēng)險(xiǎn)利率加上spread嗎？感覺在做題的時(shí)候都不用考慮無風(fēng)險(xiǎn)利率的變動(dòng)，這是為何？
想確認(rèn)一下之前講的一個(gè)概念，Basel3修正案里設(shè)置output_floor為72.5%，這個(gè)限制是替代了之前信用風(fēng)險(xiǎn)IRB方法要求的，資本金計(jì)算不得低于去年的90%和前年的80%，還是這三個(gè)條件現(xiàn)在同時(shí)要求？
來自百題case5：john steven.關(guān)于信用評(píng)級(jí)，二級(jí)講義沒怎么提，與一級(jí)相比，內(nèi)容的側(cè)重點(diǎn)還是不同的。想問一下截圖中兩個(gè)結(jié)論是錯(cuò)在哪里，內(nèi)在邏輯與原因是什么??很糊涂，不理解。
講金融負(fù)債的部分怎么沒有講到過這種？1. 對(duì)應(yīng)的其他綜合收益的明細(xì)科目是什么？2. 怎么判斷其中多少是由于信用風(fēng)險(xiǎn)增加導(dǎo)致的公允價(jià)值降低？3. 如果處置或者到期，產(chǎn)生的其他綜合收益是否能夠轉(zhuǎn)入損益？轉(zhuǎn)入到什么科目？
reading 14 example 9 看不太懂，qm dm比較就是折價(jià)和溢價(jià)比較 ，就算信用好了，dm變小了，也不能說明qm就比dm大了啊，除非知道他們?cè)瓉淼拇笮￡P(guān)系，還有就是upward sloping 為什么能推出z-dm比dm小啊，望老師解答，謝謝
老師您好，在衍生品的教學(xué)視頻說，講師說把CDS要當(dāng)成是保險(xiǎn)，那么請(qǐng)問如果CDS是保險(xiǎn)，又為什么放在期權(quán)下面，CDS的標(biāo)的資產(chǎn)是信用事件的發(fā)生么？期權(quán)費(fèi)就是CDS spread么？那如果是這樣的話，保險(xiǎn)是不是也是一種期權(quán)？
金程問答