金程問(wèn)答
老師在講解到Securitizers的時(shí)候講到次貸危機(jī)的產(chǎn)生原因，因?yàn)榈谝粋€(gè)購(gòu)房者不能按期支付，所以后面一系列的MBS的資金鏈都會(huì)斷裂。我沒(méi)有理解為何一個(gè)違約會(huì)引起后面的都違約。雖然第一個(gè)違約了，但是資金收回以后發(fā)放給第二個(gè)購(gòu)房者，如果這個(gè)第二個(gè)購(gòu)房者可以正常還款，為何后面的投資者還會(huì)受影響呢？
對(duì)比I-spread 和G-spread, 的bench mark yields 分別是 gov bond yield(AAA) 和 swap rate (多是AA )。如果忽略AAA 與AA 級(jí)債券的微小信用利差，其實(shí)這兩個(gè)yields 的差別是liquidity risk 造成的；也就是說(shuō)I-spread 是不考慮流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，是這個(gè)債券純粹的credit risk 的spread. 是這樣嗎？謝謝！
market-to-book ratio是指？ 為什么market-to-book ratio高就是指growth型公司？
the performance of real estate investment trusts是什么？ initial sales index可以用來(lái)衡量什么？
C中的actively managed investment是錯(cuò)的是因?yàn)镾PDR是被動(dòng)跟蹤指數(shù)嗎？
79題B為什么錯(cuò)
此題如果求2014年的利息怎么求。Interest expense等于coupon paid + discount amortization, 這個(gè)公式只能求出第10年的對(duì)么，那么也就是說(shuō)想求2014年利息 只能一步一步算么
65題C 應(yīng)該是什么？用回報(bào)的標(biāo)準(zhǔn)的誤差？standard deviation of its return?
58題，BC不理解
老師，這道題為什么選A？謝謝
老師請(qǐng)問(wèn)為什么不用target structucture
試試
第64題，題目里面有寫(xiě)bishop去做過(guò)筆試，但是hall沒(méi)有去啊。為什么不選A？
通過(guò)第17題，我可不可以理解任何的打印錯(cuò)誤都是免責(zé)的？
程寶問(wèn)答
