金程問(wèn)答
第一題，會(huì)計(jì)報(bào)表中記得不是資產(chǎn)減負(fù)債的凈值嗎，預(yù)期收益影響資產(chǎn)啊
請(qǐng)問(wèn)三種方法下，equity分別怎么計(jì)量？麻煩老師說(shuō)一下
為什么policy 2是錯(cuò)的？課上老師不是說(shuō)如果是受益人 則視為自己的賬戶嗎？視為自己的賬戶，不是應(yīng)該晚于客戶交易？
J -curve 是所有另類投資的特點(diǎn)吧，不只私募股權(quán)基金。
如果不用excel function, modified duration 及price 的公式怎列？
在FRA市場(chǎng)中，真正擔(dān)心MRR上升的，應(yīng)該是向銀行以MRR借款的借款人對(duì)嗎？他們與FRA中介另行簽署一個(gè)FRA協(xié)議，規(guī)定一個(gè)收浮動(dòng)支固定的時(shí)間，這樣借款人保證了其實(shí)際借款利率過(guò)高時(shí)，能在所能承擔(dān)的fix rate之上獲得補(bǔ)償。
如果是short FRA，在合約到期時(shí)，short方收到一個(gè)合同約定的固定利率5%，并假設(shè)借出款項(xiàng)的利率是浮動(dòng)的，是不是在合約到期日取一個(gè)MRR呢？
請(qǐng)問(wèn)老師 Q6我算了好幾次 答案是15,101，總是和A選項(xiàng)差一點(diǎn)，過(guò)程是對(duì)的， 是計(jì)算器的問(wèn)題嗎？考試應(yīng)該用幾位小數(shù)適合呢？
這里長(zhǎng)期和短期如何界定？一年以上？
想追問(wèn)一下Q1，如果是pure indexing的方法，也是屬于active managment么？pure indexing的債券組合的duration是否需要和被追蹤的benchmark保持一樣，還是可以不同？
歐元債要考慮匯率，但這個(gè)計(jì)算是用的什么公式，什么原理來(lái)算出負(fù)的收益率的？ (1+0.65%)×0.98-1=-1.363%，(1+0.75%)×0.98-1=-1.265%
最后這道例題還是沒(méi)太聽(tīng)懂，老師能否再解釋一下做題思路？
underwriting loss ratio和loss and loss adjustment ratio是一回事嗎？協(xié)會(huì)官網(wǎng)題庫(kù)里出現(xiàn)了underwriting loss ratio這個(gè)指標(biāo)
這個(gè)例子里， first lien bank loan和second lien bank loan的POD為什么是一樣的呢？不是不同的loan么
第3題，不管是第幾年，cost都是par是嗎？如果用BASE法則算的話，interest income用年初的金額*market rate，那后面幾年的begining value就不等于cost了吧
程寶問(wèn)答
