金程問(wèn)答
為什么wacc不受資本結(jié)構(gòu)影響？就算沒(méi)有稅，rd和re也不一樣呀
整個(gè)這個(gè)知識(shí)點(diǎn)能完整說(shuō)一下吧，每一個(gè)階段要做的事
Q1, " pay offer price " reflect的意思是不是加上improvement 的可能性，從而price變高？ 包含一個(gè)低的估值用的DR，從而price更高？
老師，同一方差水平，圖上標(biāo)注的更風(fēng)險(xiǎn)厭惡的期望收益率更低，不對(duì)吧
Q1 QFP標(biāo)準(zhǔn)clean=[(S0 clean+AI0)×(1+Rf)^T-FVC-AIT]×1/CF 0.2 直接加在標(biāo)準(zhǔn)上不太對(duì)吧，不應(yīng)該考慮轉(zhuǎn)換因子嗎？ 或者放在上面的公式計(jì)算才對(duì)呀？
題干英語(yǔ)怎么理解出來(lái)60天后的180天的 單詞都認(rèn)識(shí) 組合不理解
請(qǐng)問(wèn)第二小題，題目說(shuō)當(dāng)前有一個(gè)均衡的Swap rate是1.12％，那么是如何判斷出這個(gè)合約是支浮動(dòng)收固定呢？為何就能直接建立反向合約了呢？另外，基礎(chǔ)視頻課里講Swap Valuation的時(shí)候沒(méi)有講過(guò)建立反向合約這種估值方式吧
兩者嘎查是啥意思
可以再解釋一下為什么liabilities下A大于T會(huì)形成DTA嗎
Q5, 為什么可以在一階段折現(xiàn)模型中用MKT Price ？ 這個(gè)模型算出來(lái)的不應(yīng)該是intrinsic value 嗎？
Q4, 為什么不能用market value和P/B ratio計(jì)算book value？
老師，根據(jù)第四題條件，是不是國(guó)際準(zhǔn)則稅率不收影響，美國(guó)準(zhǔn)則稅率變低了
老師您好，請(qǐng)問(wèn)這里說(shuō)異方差情況下，異常值會(huì)造成低估標(biāo)準(zhǔn)誤，1.上方和下方的異常值同時(shí)存在，方差就是正常的，即使回歸線(xiàn)偏向某一邊，另一邊的異常值方差就增大了，為什么一定是低估 2.異常值的存在和異方差有什么關(guān)系呢
這里的reduction in cash到底是13.31還是-13.31？
精 m上升 EAR為什么上升 以及為什么又不變
程寶問(wèn)答
