YTM=realized return是基于兩個假設(shè)條件
macaulay 推導(dǎo)公式中 未來所有現(xiàn)金流折現(xiàn)之和等于pricing，但是該頁的例題中 pv1+pv2不等于債券價格誒，macaulay久期計算權(quán)重的分母應(yīng)該用pv之和還是債券價格？
債券1也就是也就是位于第二行的那個債券，它是零息債券，那為什么一年到期后，還要支付60000的coupon呢？而且老師那里的100除以100是什么意思??？為什么不是報價95.238除以100呢？
此處s0*u與s0*d計算結(jié)果與老師講義不一致，我計算結(jié)果分別為895.21與732.88 講義分別為895.19與732.92，是什么原因？
請問這步如何用計算器計算
老師您好，為什么100.66還要折現(xiàn)到53.4呢？
問題在圖片中，麻煩老師給講解一下，謝謝老師
你好老師 為什么會提前行權(quán) 美式
怎么理解，如果只剩下最后一期，它的久期也等于maturity
這題的市場利率就被認為是YTM吧？
老師您好，這題的CD選項不懂什么意思……
請問這里是怎么確定使gamma neutral后 帶來的delta變化是大于0的？
這題不明白什么意思
我想問一下 梁老師講到 可以用 bond 1，2組合出bond3 也可以用其他兩個組合出bond 1或者2 我算了一下 就是出現(xiàn)負數(shù)了 那這個考試的時候 要怎么判斷是誰組合誰 還是說 題目都很一目了然這樣子
如果不考慮再投資，簡單只考慮coupon的話，持有到期，那收益率還是叫YTM嗎
程寶問答
金程問答
