金程問(wèn)答
vary 表示啥意思啊
為什么EL就是mean？
最后一句話的意思是，債券的違約相關(guān)性分布呈現(xiàn)出更正太的形狀，更適合廣義極值分布。
C選項(xiàng)不是講義原文嗎？錯(cuò)在easiest嗎？
老師你好，請(qǐng)講解一下，如何理解賣賣平價(jià)公式呢？我能理解字面意思，買入一個(gè)看跌期權(quán)加上資產(chǎn)標(biāo)的，等于一份看跌期權(quán)加上借款折現(xiàn)。也能理解，這個(gè)公式成立，是因?yàn)楫?dāng)市場(chǎng)有效的時(shí)候，左右應(yīng)該相等。但是我感覺(jué)我不是很能理解背后邏輯，如果不等就會(huì)存在市場(chǎng)無(wú)效或者套利嗎？如何理解這個(gè)公式呢，并且這里面的借款折現(xiàn)，還能理解成為債券。并且PV(X)，這個(gè)x還是執(zhí)行價(jià)格。并且，通過(guò)變形還可以引入遠(yuǎn)期合同。我感覺(jué)我有點(diǎn)不太理解這個(gè)公式，我又說(shuō)不太出來(lái)具體哪里不能理解。
p p t沒(méi)講完
老師你好，為什么call 與put option里面，美式期權(quán)與歐式期權(quán)的最高最低價(jià)的差別不一樣呢？
每一年的surplus premium折現(xiàn)后匯總理論上應(yīng)該等于0吧？
為什么VaR值就是worse case loss？難道我們之前算過(guò)的所有VaR就相當(dāng)于在求某個(gè)置信水平下的損失（也就是WCL）嗎？
是不是Basel標(biāo)準(zhǔn)法都不需要考慮diversified效果，但是IMA就可以考慮，因?yàn)槭枪咀约憾ǖ模?
LR
老師這里用莫頓模型計(jì)算債務(wù)價(jià)值的時(shí)候?yàn)槭裁床挥胟e-rt-put的那個(gè)公式算呀
老師所以可以問(wèn)一下KMV模型算違約概率的時(shí)候是不是題目都會(huì)給歷史數(shù)據(jù)，然后直接根據(jù)歷史數(shù)據(jù)計(jì)算就可以了呀
請(qǐng)問(wèn)老師，F(xiàn)RM二級(jí)的信用風(fēng)險(xiǎn)課程2024年考綱變化很大，對(duì)應(yīng)的新課程什么時(shí)候能出來(lái)。
如果西格瑪pd方?jīng)]給，不是用pd乘以1-pd么，那二者不相等啊，題目錯(cuò)了？
程寶問(wèn)答
