對于二叉樹的每個節(jié)點所求得的值，應(yīng)該是未來現(xiàn)金流的折現(xiàn)，不包括此時此刻的現(xiàn)金流（即coupon）視為是剛剛支付掉，但對于expected exposure是還要考慮此時此刻的現(xiàn)金流所以還要加上coupon值，這樣理解正確嗎？ Q3如果題目問的是某個節(jié)點的value，是不是就是只需要求未來現(xiàn)金流的折現(xiàn)值，而不需要加上coupon
Q5里，arbitrage-free市場下債券只有一個價格，這個是不是對于所有類型的債券都應(yīng)成立？利率波動率改變，對于含權(quán)的債券只是會影響他們的價格變化但是不影響價格的唯一性？債券的price和value是不是沒有區(qū)別，而derivative里的price和value是有區(qū)別的？
折現(xiàn)窗口和聯(lián)邦基金需要抵押品嗎，以及是不是24小時開放
老師這道題目不應(yīng)該出現(xiàn)在這吧，這一章都沒講流動性風(fēng)險溢價
計算器先算加權(quán) 再除365 答案是1.13左右 如果像答案中一樣先每個除365再加權(quán)，則是1.24，這個怎么解決
能貼一下這個知識點嗎？沒什么印象了
transfer是在稅前加減還是在稅后加減，換句話說稅有沒有包含transfer部分
然后C選項Flight to quality為什么意思是大家愿意去買無風(fēng)險產(chǎn)品
老師，Credit Spread = Yield - Rf這個公式是哪里來的？怎么理解
LGD， Recover rate, loss rate直接什么關(guān)系
老師，講義里哪里有對guaranteed bond有詳細(xì)的解釋嗎
為什么LTCM做空流動性好債券，做空流動性差債券是正反饋，請麻煩詳細(xì)解讀
可以講解一下直線匯報和虛線匯報嗎？ 比如CRO對董事會是什么匯報？或者一些其他的例子
該題A選項能再解析一下嗎？雙重基準(zhǔn)優(yōu)化到底是減少離差還是增加呢？對回報有什么影響呢？
在T=0時刻以50買入 T=1時刻以65買入。那為什么解題在T=1時刻股票價值是65*2=130 而不是65+50
金程問答