部分?jǐn)備N計算PMT是怎樣的？在數(shù)量和后面ABS中均未講到？請按例子講：N=3,I/Y=10,PV=-1000.
4題為什么不能將AOR的進(jìn)行轉(zhuǎn)換再比較
Conversion premium:就是convertible bond's price(可轉(zhuǎn)債交易價格)和Conversion value(可轉(zhuǎn)債市值)的價差, 在購買可轉(zhuǎn)債"那一刻"一般是前者比后者大,因為對于投資者有了一個權(quán)利是吧? 但是后面的話,兩者誰高誰低都有可能,因此就會產(chǎn)生Above/below parity?是嗎?
Reserve accounts or reserve funds 儲備賬戶這個怎么理解?債券怎么會貶值呢?它和股票不太一樣吧?而且就算貶值了,對于投資者,只要按照承諾給予它利息,對投資者就沒有風(fēng)險吧?我想問的是債券減值,債券為什么會減值呢?不是很懂.根據(jù)教程中說的:當(dāng)前發(fā)了個債券 1000W, 自己是獨立賬戶, 存了 300W 作為風(fēng)險備用金. 如果這時候發(fā)生風(fēng)險了, 債券減值了, 就會從賬戶中拿出錢來補給你.
老師默認(rèn)TIPS（美國國債債券）就是本金受保護(hù)的指數(shù)掛鉤債券然后一年兩付息對嗎？
怎么看出利率是下降的？是因為題干中的這句話么：100 basis point narrower spread
老師，請問60題，題目的seasoned在解題中，是用來做什么用途的？
在計算利率和債券價格變動的關(guān)系是分為線性變化部分和非線性變化部分,前者通過MD來計算,后者是凸性.我想問下,凸性里面講到的含權(quán)債券,那么不含權(quán)的債券是不是就不存在凸性了?凸性是含權(quán)債券才有的?
老師，請問每個月還款的利息當(dāng)中，為什么1/12給service， 11/12給投資人。題干里邊寫的是5.5%給Service。
這里的利率變動△y,指的是市場收益率的變動嗎?
PV為什么要按照解析中計算？
這道題出錯了，題目中MD是正數(shù)10.34，解析中是負(fù)10.34。
這些概念怎么理解記憶？Synthetic collateralized debt obligations are CDOs that are backed by a portfolio of credit default swaps.這句話中的疑問：Synthetic collateralized debt obligations 中文翻譯是什么？為什么用信用違約互換來擔(dān)保的就是合成抵押債券呢？CDO英文全稱和漢語是什么？ A is incorrect because CDOs backed by a portfolio of leveraged bank loans are collateralized loan obligations.這句話怎么理解？ B is incorrect because CDOs backed by a portfolio of residential or commercial mortgage-backed securities are structured finance CDOs.為什么用居民或者商業(yè)抵押債券是結(jié)構(gòu)化的 finance CDOs呢？structured finance CDOs 是什么意思？什么是結(jié)構(gòu)化？是不是信用分層？這里居民和商業(yè)抵押債券和信用分層什么關(guān)系？
老師，請問一下題目問的是證券化對金融市場的好處是什么，A為什么不對呢？答案C是對投資人的好處，感覺不是對金融市場的好處呢，還請幫忙再講解一下，謝謝
老師債券的6個要素是什么？
程寶問答
金程問答