我想問下，sinking fund provision的第二個缺點，發(fā)行者可能可以以低于市場價回購債券這句話怎么理解，能舉個例子么
這題目還用計算，票面利率大于幾乎所有的折現(xiàn)率，肯定是溢價債券，直接C得了
老師可以講一下premium bonds這一行的意思嗎
老師可以再解釋一下2和3嗎
老師您好，想問一下第67題可不可以先算出一個EAR 然后將EAR除以2作為I/Y用計算器去算一個PV呢？謝謝。
這個遠(yuǎn)期利率折現(xiàn)為什么不是1/2次方，不是半年嗎
特別不理解forward與spot之間如何轉(zhuǎn)換，如果題中數(shù)據(jù)給的是spot，做法還是一樣的嗎
我自己畫的那個圖，coupon支付的明顯一樣吧。想不通這題
想問下這個類型的計算題跟算兩個年金嵌套的題目有什么不同嗎？ 這里要求計算的再投資回報不是所有年金的計算都要的嗎？是不是區(qū)分于CF折現(xiàn)的計算，用計算器CF折現(xiàn)都不考慮再投資回報，只考慮時間價值，但年金計算都考慮再投資回報，是這樣嗎？
請講解一下88題
47。為什么 分母在計算的時候 第一期不是 0.5的平方， 然后第二期是 1 的平方？ 這個不是半年付息嗎？
100題b是quasi gov bond 么 就是政府資助債券？
96題是什么意思，為什么選c，應(yīng)該怎么看指標(biāo)呢
怎么做？
老師 這里漲多跌少 我知道因為利率變化不含權(quán)長的大于含權(quán)，那么如果是下跌的情況呢？call and put 誰分別下跌的更多呢
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