Q1和Q2，答案好像并沒有直接回答問題啊，第一題答案我寫0.0132USD對嗎？第二題的amout是多少呢，由于外匯合約價格的改變導(dǎo)致對沖的缺口算不算呢？
A和B的區(qū)別是什么？這道題遠(yuǎn)期基礎(chǔ)貨幣能看出來是走弱，所以不應(yīng)該是遠(yuǎn)期forward point變大嗎？AB怎么看
ROIC的分母平均投入資本，debt和equity分別包括什么？長期短期？股又包括？
Q3，這里為什么算出來的答案有問題？
the put in a protective put with forward contract expires out of the money,這句話指的是平價公式中的哪個變量？是p還是s
Q6中如何判斷收歐元、支瑞郎？
老師好，pretax nominal return 和 after-tax nominal return怎么定義呀？是否扣除了管理費(fèi)、交易費(fèi)？能詳細(xì)講一下嘛？謝謝！
為什么第五題算出來的結(jié)果不需要乘4呢，不是說問的都是年化的嗎，題目說的就是one year的
老師好，這個題里的Exhibit1里的hedge ratio 是怎么算出來的，我用Exhibit1的其他數(shù)據(jù)構(gòu)建二叉樹，然后計算delta call是(720*1.15-750)-0=78 ,delta S是828-648=180， hedge ratio=delta call/delta S=0.433333, 這個表里給出的hedge ratio=0.5697, 它是怎么來的？
老師好，如果這個題，把條件改成“雖是美式期權(quán)，但是沒有分紅“，然后在up move 的 1年的時刻，比較"第二年折過來的期權(quán)價值"，和"在1年時點(diǎn)直接行權(quán)的期權(quán)價值"，如果 "1年時點(diǎn)直接行權(quán)的價值">"第二年折過來的期權(quán)價值"，那么，可以提前行權(quán)嗎？
Q4 不正確，持有現(xiàn)貨能得到的分紅增加了，相當(dāng)于持有現(xiàn)貨成本降低了。那么根據(jù)期貨定價公式，期貨價格=（現(xiàn)貨價格-持有現(xiàn)貨的收益+持有現(xiàn)貨的成本）*（1+無風(fēng)險利率） ，期貨價格應(yīng)該降低。
關(guān)于視頻中的假設(shè)there are no cash flow on the underlying asset，老師解釋為沒有分紅；反觀沖刺筆記上提到了一條假設(shè)if the underlying instrument pay a yield, it is expressed as a continuous known and constant yield at an annualized rate股利支付已知且恒定并連續(xù)。這兩處是不是有矛盾？
Q6，我還是認(rèn)為應(yīng)該用單利3.2%，每季度固定支付C，講課和題目中都是C÷4，這個題怎么例外了呢
在分析rf 和Call option 的時候用的是ck=ps，那也可以用本章節(jié)的公式來理解吧，C=s*Nd1-x*e^(-rf*T)*Nd2
求這個利率互換的fix rate不就是求付息債的coupon rate么?用金融計算器，求出pmt，再用pmt除以par value就得到了這個fix rate,對不對？
程寶問答
金程問答