. Under US GAAP, when assets are acquired in a business combination, goodwill most likely arises from:A.contractual or legal rights.B.assets that can be separated from the acquired company.C.assets that are neither tangible nor identifiable intangible assets.不太懂這道題的AB
. If prices have been decreasing, write-downs under FIFO are least likely to have a significant effect because the inventory is valued at closer to the new, lower prices.老師我想問一下這句話，FIFO最沒有顯著變化是因為當前價格下降所以說先出的價格與當下下降的價格近似相同了，所以沒有significant影響？
這個題目因為母公司貨幣和子公司功能貨幣不一致，應該采用current rate method折算報表 ,既然這樣。合并報表折算時得匯兌損益不計入當期凈利潤中，而把它單列到合并報表中的累計折算調整中，即子公司的報表匯兌損益不影響母公司當期凈利潤。計算子公司的凈利潤時用到的average rate ，和子公司當時交易產生時的匯率不一致，故子公司的凈利潤產生差異，但這個只是當期的差異，而合并報表中的顯示的是累計的數字，所以ifrs才要求要披露本年產生的折算調整，是這個意思嗎？
0.8875怎么來的？還有為什么today是用forward rate，那不是對應下個月的嗎
老師這里說投資者要10塊買入 8塊買出 我沒理解
說forward更flexible可以理解，說forward比futures流動性更好是不是有點扯，非標otc產品你上哪里去找對手方
老師好，第三小問，案例中assumption提到 60 percent of future investment由equity和debt組成，在計算FCFE的時候我覺得FcInv-Dep和WcInv 應該??0.6，也就是說為什么不是FCFE=NI-(1-DR)??0.6*(WcInv+FcInv-Dep)？謝謝
第二題，第三題，從哪里看出來performance fee是active return減去base fee?
這個situation influence 到底是啥意思，為啥這個能分解內外因素，老師能講一下嗎
請教，Q5提到的正凸性和負凸性應該怎么理解？ 我能不能簡單粗暴理解為正凸性就是債券本身的抗跌性（債性），正常債券自不必說，putable債券因為有回售保護也理解為"抗跌"，而callable則會無限下跌，無法抗跌，所以是負凸性？謝謝
所以說財政政策寬松的效果和貨幣政策寬松的效果對于私企來說是完全相反的？一個利率上升，一個利率下降了
我不明白130的時候為什么要sell？沒理由啊
February 2020 theta更小啊， has the lowest time decay有什么問題嗎
put option不是long volatility嗎？為什么stock+put是short vega? 還有解析里用的公式是什么？
老師這里說absolute dispersion是沒有benchmark進行比較，但是方差這些相互之間不比較，如何得知誰的波動性更大？
程寶問答
金程問答
