這是押題86題，請問為什么10m要除100
請問老師，在判斷期權(quán)組合圖形的方向時，老師說用畫圖的方法，這個圖形，在short call時候是一樣的價格為什么要畫兩條線呢，然后這個第一階段、第二階段和第三階段要怎么劃分，能否辛苦老師畫一張比較精確一點的圖形？圖形上的份數(shù)要怎么體現(xiàn)，我的理解，份數(shù)多無非是premiun增加了一倍，老師畫的兩條short線是什么意思呢。
老師，我問你一下，做股票和一個看跌期權(quán)組合有什么意思？它組合出來不是和看漲期權(quán)的買方一摸一樣嗎？還有很多模型組合出來也就像單一的看漲和看跌期權(quán)一樣呀？那我為什么要做這些組合，我直接買一個期權(quán)不就行了，是因為有更好的收益嗎？謝謝了。
老師請問long calendar是long長期short短期（同種option、k相等） 而short calendar就是short長期long短期嗎？
Q16：這道題的原理是replication嗎？但是為什么不能用price來復(fù)制（w1X102+w2X103=101)?
如果這樣考慮，at the money delta變動最大，沖交易越頻繁，成本就越高，這個想法對嗎。delta對沖是要使得delta保持一個水平對嗎？
在AT the money附近不是delta變化最大嗎？隨著價格波動delta變化巨大，需要的對沖操作也就越頻繁，累計成本也就越高?。划?dāng)價格一口氣漲上去delta不就不怎么動了？這題問得很奇怪啊
這里是不是因為理論期貨價格大于現(xiàn)在的期貨價格 所以要做多期貨 1那么是否能推出：不管現(xiàn)在期貨價格是大于還是小于理論期貨價格 隨著臨近交割日期價格就會往理論價靠攏 2這道題老師說是借現(xiàn)貨 賣了的錢存銀行 然后做多期貨 做多期貨的錢哪里來 而且到時候還要把一開始借的期貨還回去那到時候的現(xiàn)貨價格現(xiàn)在能判斷嗎
請問老師，這題要怎么解釋，還有老師擴(kuò)展時說若樣本增加100，為什么是0.34呢？謝謝
老師，您好！請問匯率在考試中有幾種表達(dá)方式，比如說USD/EUR is 1.5是1.5USD/EUR； 什么方式表示的是USD=1.5EUR？ 考試中是否需要考慮直接報價法和間接報價法？
老師 這個bankrupt risk是因為抵押品物權(quán)的轉(zhuǎn)移嗎？ 我理解的是因為第一話現(xiàn)金流出現(xiàn)危機(jī)是default risk而因為抵押品不足會導(dǎo)致bankrupt risk?？赡？家曨l中講的跟我理解相反
這個lease payment 為什么一定是支付給借券的成本？ 在最原始的那個cost of carry公式中算forwad 不是應(yīng)該加成本減收益嗎？那這個lease rate和convenient yield一樣應(yīng)該是收到的吧？還是因為題目中說了他是reverse cash and carry 所以方向相反？
押題79題這個swap rate為什么是spot rate的平均？ swap rate是互換中的fixed rate，用來算coupon payment的，而每一期的spot rate是用作折現(xiàn)的？是這樣理解嗎？ 還有這個跟?？?中第20題，是不是一樣的解題思路？
假如股票有連續(xù)的紅利流q，那么其delta是否為e^(-qt),和遠(yuǎn)期的標(biāo)的物有連續(xù)紅利流的delta一樣？
這個按照這個方法算出來是1138.11， 不是他說的1137.87
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