全部 >
信用風(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)險
所以說IRC是SRC的拓展嗎？在SRC的基礎上加上了對信用評級下調風險的考慮以及采用1年99.9%的VaR，然后CRC是IRC的基礎上加入了對證券化的考慮，可以這樣理解嘛
該題D選項trading book主要考慮市場風險，banking book主要考慮信用風險，銀行貸款屬于banking book所以說忽略了利率風險，可以這樣理解嗎？可是市場風險不是包含了利率風險嗎
為什么匯率是主要風險，而信用不是主要風險呢，不明白呢。債券一般不都是人民幣的麼，怎么受匯率影響呢？債券不是有很多公司債有暴雷風險呀
請教老師：從邏輯上講，信用風險提升，CDS的買方應該是受益的。但從CDS的定價公式，CDS price=1+(fixed coupon-cds spread)*D, spread 上升，price 下降，那么應該是不利于long 方的，我這個理解哪里錯了？
這里相關系數看作是1，不就意味市場風險的var，信用風險的var，操作風險的var可以看作是一個整體嗎？如果它們能直接相加，不應該是相關系數是0嗎
老師，流動性風險的FMU（financial market utility）有三個defense，其中一個是對membership 做tiering。請問tiering和信用風險里把資產池進行tranching是一個意思嗎？不太理解“tiering”和“tranching”的區(qū)別。??
老師，想請教下您信用風險IRB方法有風險分散化效果嗎？（Advanced IRB有rho是否看為分散化效果呢）。其次，還想請教下您操作風險的哪個資本金測量方法是否有涉及diversification benefit的。
信用百題第116題，請問為什么得把第二筆貸款進行現(xiàn)金流折現(xiàn)計算pmt，mortgage不是每期都是只支付利息，到期支付本金嗎？這樣子計算不是把每期的本金都計算在內嗎？
這題簡直是可惡。講義127頁上邊講了，要有相同的到期時間，CR與信用評級。下邊又講了，典型的是用到期日接近的國債作為benchamark，應該說都可以。為什么本題就死磕在國債上了？
Q1，請問，這里的negative impact 是指的bond收益率會降低是嗎？（由于信用評級遷移中，下調評級的概率更高，所以傾向于下調評級，那么期望收益率會降低，而bond價格會變高）
關于單因素模型條件違約概率分布中求解Realized market value。圖上例子中的信用閾值k為什么也代入-2.33？ -2.33應該是條件違約概率分布服從正太分布需要進行標準化以后得到的啊
老師，百題里信用有一道類似的題，當時的解析說的是，如果單說CVA或者DVA，那就都是增加的，因為CS都變大了。這道題同樣CS也都增加，而且問的也是CVA，為什么這里就要當BCVA看呢。
倒掛，隨著t，spread下降，spread下降那么信用風險就降低，則不會極端default了，怎么解釋倒掛情況呢？
請問為什么指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益，且其自身信用風險變動引起的公允價值變動計入其他綜合收益的金融負債不能作為套期工具呢？背后的基本原理是什呢？
信用衍生品主要就是CDS了，題干中說是為了enhanced earning，那就是賣保險了吧？？他怎么能像B選項中說的減少波動呢？？C選項到底在說什么呢？聽不明白。
金程問答
