第一題題干中：style analysis of risk factors是啥意思？投資經(jīng)理的風(fēng)格分析style analysis 與risk factor有啥關(guān)系呢？題目提到risk factor 我還以為是risk attribution的考點(diǎn)呢
最后一題，文章中有這句話：she now seeks higher returns on 80% of the funds in her money market account.這個(gè)也無法得知他要求多高的收益才算高，但是我們就要重心放在了他要退休和loss aversion方面，因此選擇回撤最小虧損時(shí)間最少得gamma，這個(gè)邏輯在哪里呢？ab兩個(gè)選項(xiàng)的虧損時(shí)間也是少于3年的，也能讓他回本呀。
請(qǐng)問Q2，不是說如果新加入的組合即便不符合IPS，但是能讓整體風(fēng)險(xiǎn)分散或者total portfolio符合IPS的話，也是不違反準(zhǔn)則的呀？
題干里面提到2個(gè)月后acquisition close，為什么acquisition close了過橋貸款才開始啊？這個(gè)要如何理解
請(qǐng)問wp是怎么算出來的
百題case6第5題是怎么算的？沒看懂 答案錯(cuò)誤 謝謝
老師好，星號(hào)部分是不是有誤??？既然外幣會(huì)升值positive roll yield的話，為什麼要hedge 呢？
C題目第一個(gè)小問，最好的trade，題干給的implied volatility這個(gè)條件有何作用？
第二題，計(jì)算以nok貨幣衡量的收益，表里不是給了一個(gè)3.61%嗎？為啥還要計(jì)算，而且答案算出來還和3.61%不一樣？
最后一個(gè)問題，我這么回答是否可以：using the currency hedge can only hedge the risk of the currency exchange rate, the exposure to the equity is not hedged.
例題中的投資100000到ab兩類資產(chǎn)中，我算出的答案是0.3327，答案是小于20.4%，我不明白，這個(gè)數(shù)值怎么比較的？0.3327不是大于0.204嗎？
考試時(shí)會(huì)給卡方，正態(tài)，t分布這些表嗎？請(qǐng)老師給一張卡方分布表
老師好、 請(qǐng)問一下第4、5題都是volatility skew, 為什麼第四題是long OTM put,但第五題是short OTM put？
C選項(xiàng)就是same
原版書core第2本，127頁 option payouts那段：“e.g., convertible bond arbitrage in which the manager goes long the convertible bond, short the equity for the same underlying, and hedges the interest rate risk)”這是咋對(duì)沖的？不理解
金程問答