全部 >
信用風(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)(fēng)險(xiǎn)(xiǎn)(xiǎn)(xiǎn)
第一點和第二點有區(qū)別嗎？都是在說擔保人自身信用會下降，然后拖累被擔保方吧？ 然后這個cash collateral account是不是就是說公司發(fā)行債券的時候，將一筆錢放在這個賬戶里，用這個賬戶里的錢做擔保？
老師，所以是市場風險非參數(shù)VaR在臨界值的狀況下 選擇較小VaR; 信用風險選擇較大的VaR 因著保守性的緣故?？墒?,考試題目都是打亂科目的，老師 怎么知道是在考哪個科目呢？都是非參數(shù)的。
有點沒理解credit derivative，他是option的一種么，感覺聽老師的解釋他有點類似于股票那意思呀，預計未來信用風險提高，所以現(xiàn)在買這個，將來他的價格就提升了就賺錢了？他的價格是一直波動的么？
投資級債券的投資人更關注什么東西呢？包括前邊的第20題也是關于投資級債券的事情。本節(jié)講了比較多的是垃圾級債券的信用風險問題，對投資級的根本沒提呀，做題沒有依據(jù)呀，希望補充一下。
信用增級里面ppt上寫的 是 bank garantee 說是銀行擔保，但是我看選項里出來了 firm 或者 corp. garantee 這個也是可以的嗎？因為第三項寫的是 letter 是可以由這些發(fā)的？還是也認為是第二種?
這里題目中說是現(xiàn)在的信用分析模型低估了tail risk ，現(xiàn)在需要解決這個問題，也就是要改變原來的預期，本來經(jīng)濟危機下各種資產(chǎn)的下跌關聯(lián)性很高，現(xiàn)在為了預防，不應該是把關聯(lián)性降下來么
這個分層，該怎么理解呢？是把很多債券分不同類別，賣給不同投資者？還錢的時候是先還一類投資者，再還另一類投資者？這樣的話，不同類別的債券，信用風險不同，是這意思么？
感覺這個老師說的不對吧？三月份有涉及到“價格確認”嗎？ 根據(jù)題目意思是不是貨物已經(jīng)在6月交割，而且款項在客戶6月的信用卡賬單中記錄（意味著賣方已于6月確認收款？）
老師，你好~信用風險百題第7題，下圖黑框內(nèi)容所示，梁老師在上課的時候說，債券現(xiàn)在的價格減去期望的價格就是EL，這個不是很明白。EL=EAD*PD*LGD，不應該是這樣嗎？請問這個知識點怎么理解？謝謝。
王老師在41頁講債券評級法的時候，說有兩個前提條件：信用評級相同，到期時間相同。 但講義43頁的例題，兩個債券的到期時間是不同的呀，按王老師所講，是不能使用債券評級法的呀
證券化、結構化與信用增級視頻1小時1分，這里的流入指的是流入什么？是利息嗎？流入到哪里？是originator嗎？ 還有最后的900bps怎么出來的？到底是誰減去誰？老師講的太快了。根本聽不懂啊
老師，麻煩看下這三道題，分別是押題第2題、信用百題16題、押題26題，這三題是怎么區(qū)分用的是credit spread=λ*LGD求λ之后再用指數(shù)分布算PD，還是用credit spread=PD*LGD直接算PD，有點分不清楚呀
老師，你好~信用風險百題第7題，下圖黑框內(nèi)容所示，梁老師在上課的時候說，債券現(xiàn)在的價格減去期望的價格就是EL，這個不是很明白。EL=EAD*PD*LGD，不應該是這樣嗎？請問這個知識點怎么理解？謝謝。
信用風險衡量時計算一個付息債券的風險敞口時，不知道怎么理解這個敞口的計算？是在這個時間點收到的coupon加上未來年份收到的現(xiàn)金流折現(xiàn)到現(xiàn)在這個時刻，這兩部分相加嗎？
信用的第61題，不可以根據(jù)無記憶性的原則來得出第一年到第三年的累計違約概率都是同一個數(shù)嗎，即就是第一年的違約概率嗎，請老師解答，謝謝
金程問答
