為什么這道題I/Y是在14的基礎(chǔ)上加減25bps呢，14不是coupon rate，不是收益率呀？
workout period能再解釋下
講義P198里的這句話是什么意思？ The extent of prepayment risk protection provided by a support tranche increase as its par value increases relative to its associated PAC tranche.
如果合同中有sinking fund provisons，是說給我們一個(gè)權(quán)力可以提前還本息（和我們提前還房貸一樣），還是說這個(gè)條款里約定好了borrower需要按照一定規(guī)則進(jìn)行提前還本息?
老師你好，課程中的最后講解的那道例題，條件給的是effective duration，但要算price percentage change實(shí)際公式中的是modified duration。這兩個(gè)duration應(yīng)該不相等才對(duì)，不知道為什么這里是代入的effective duration的值呢？
老師，我不太理解duration這個(gè)assumption，就是為什么一定要是parallel shift in the yield cureve？
上課視頻說Agency/ quasi-government bonds: issued by entities created by national government，所以應(yīng)該選B呀
老師你好，所以對(duì)mortgage來說coupon rate=I/Y嗎？（因?yàn)槲乙恢毕胫鴅onds……總感覺I/Y和coupon rate是兩個(gè)東西了）
謝謝第六題什么意思謝謝
21題bc可以解釋下嗎謝謝
請(qǐng)問老師獲得一個(gè)債的風(fēng)險(xiǎn)敞口這句話怎么理解？
商譽(yù)為什么算低質(zhì)量的資產(chǎn)？
第五題要求算的是end of the five-year，但為什么是用n=4來計(jì)算而不是n=5？
我理解contraction risk與市場(chǎng)interest rate有關(guān)，為什么有與mortgage rate相關(guān)？我理解mortgage rate是mortgageloan的貸款利率，是不變的？
第38題該如何理解？基礎(chǔ)課老師好像都沒提到這個(gè)點(diǎn)
程寶問答
金程問答