這邊應該是說管理層故意將Mscore做低吧，而不是講師說的做高吧？
mock1中，the client's portfolio contains a bond with a par value of 10 million Bahraini dinar (BHD) and an annual interest rate of 5%, paid semi-annually. Based on current market conditions, Hassan would like to increase the client's equity exposure, but prefers not to sell this bond. Ahmed suggests establishing an equity swap that would allow the client to increase equity exposure without selling the bond. Hassan sets up an equity return for fixed payment equity swap for the client with a BHD 10 million notional value and semi-annual payments. The first semi-annual period after setting up the equity swap, the underlying unannualized equity performance was –2.3% and the present value of all remaining fixed cash flows after this first payment are equal to BHD 11,187,500. 求The fair value (in BHD) of the equity swap immediately after the first semi-annual payment is closest to:–1,417,500. 能解釋一下為什么這么計算么
所以對于歷史模擬法來說，使用隨機數生成器也不是必須的？
同樣求amortized cost ，為什么這里的第一題用BASE法則，而Burton Howard第一題答案說carried at historical cost? 謝謝。
Equity method中的利潤表會增加investmnet income =associate公司的NI (FV) *持股比例，而Acquisition method的利潤表是母公司(BV)+子公司(FV) ，不明白為什么NI相同， 謝謝。
如果Combined ratio越低越好，Dividends to shareholders ration越高越好，那最后Combined ratio after dividend要怎么判斷好不好呢？
第三題C選項不是很理解這個的意思the amount of return on plan assets included in the net interest expense.這個就是interest income的意思嗎?為啥要寫的這么復雜
請問，第一題，如果不是用國際準則，而是用美國準則，答案會有什么不一樣么
請問老師，第五題，90-60=30后，為什么還要乘以（1-t），扣稅呢
請問，第二題，Statement 1： An increase in the PVDBO will result in an actuarial loss for the company. 這里PVDBO的增加，有可能是因為其他原因，比如CSC的增加，未必是 actuarial loss，所以我的理解應該是不對的。怎么解釋呢
target公司的Equity 在Pooling下并入報表嗎？如果不并入的話，只是Purchase公司的Equity怎么話影響到合并報表的Equity金額大小呢？
第三題我有個疑問，我有點沒搞清楚怎么判斷RC LC和FC，之前上課提到了當地子公司就是記為LC，但是我不知道理解的對不對，這三個概念如果放在題目我應該如何識別
第七題，老師說“IFRS只能用partial GW”不對吧，講義上說的是“IFRS可以both，US只能用full”
權益法或是購買法，對于GW的處理都有兩種選擇是嗎？full或partial，還是說equity就是partial，acquisition就是用full
Q2，總體要素增長率除以勞動力成本在總體要素中的占比，這個得出來的是什么經濟含義？為什么加上長期勞動力增長率可以得出穩(wěn)態(tài)增長率
程寶問答
金程問答
